Silvergate Bank, amigo da criptografia, paga US$ 63 milhões para liquidar encargos com SEC, Fed e regulador da Califórnia

Silvergate Capital Corp., controladora do banco favorável à criptografia cujo colapso de 2023 amplificou a crise bancária do setor, concordou em pagar US$ 63 milhões para liquidar os EUA e acusações dos reguladores da Califórnia de falhas de gestão interna e divulgação de más informações aos investidores.

A Comissão de Valores Mobiliários dos EUA (SEC)  processou a Silvergate Capital Corporation , empresa controladora do Silvergate Bank, amigo da criptografia, do ex-CEO Alan Lane, da ex-COO Kathleen Fraher e do ex-CFO Antonio Martino na segunda-feira, alegando que o banco enganou o público e os acionistas sobre ter uma Lei de Sigilo Bancário/anti- programa de lavagem de dinheiro quando isso não aconteceu.  O Federal Reserve - e o Departamento de Proteção Financeira e Inovação (DFPI) da Califórnia também apresentaram acusações contra o credor com sede em La Jolla, Califórnia.

Silvergate, Lane e Fraher concordaram com acordos em que não admitem nem negam as alegações da SEC, mas pagarão multas, e os dois indivíduos concordaram com uma proibição de cinco anos de serem dirigentes ou diretores de outra empresa pública. Silvergate também fez acordos com o Fed e a DFPI.

As penalidades do Silvergate incluíram US$ 43 milhões do Fed e US$ 20 milhões do regulador da Califórnia, que também citou deficiências na forma como o banco monitorava as transações internas. A SEC também impôs sua própria multa de US$ 50 milhões, mas não se esperava que ela aumentasse o total. Os acordos estão sujeitos à aprovação do tribunal, e a SEC disse em seu comunicado de imprensa - que qualquer penalidade monetária devida poderia ser compensada por tudo o que o Silvergate pagar aos reguladores bancários.

Martino, o ex-diretor financeiro, negou as acusações por meio de um comunicado de seus advogados, dizendo que essas acusações estão vinculadas a um único trimestre de 2022 e referem-se a decisões “baseadas em julgamento”.

“Em várias ocasiões antes de novembro de 2022, Lane e Fraher – e através deles a SCC – tomaram conhecimento de que o Banco tinha graves deficiências no seu programa de conformidade BSA/AML”, dizia a queixa. "Além disso, através dos resultados de múltiplos exames do Silvergate pela Reserva Federal, através do Federal Reserve Bank de São Francisco (o 'FRBSF'), Lane e Fraher deveriam ter sabido que existiam deficiências críticas na conformidade do Banco com BSA/AML programa."

Como parte de sua reclamação, a SEC alegou que Silvergate não conseguiu detectar quase US$ 9 bilhões em transferências suspeitas do grande cliente FTX, que entrou com pedido de falência em novembro de 2022.

“Durante a maior parte de 2021 e 2022, o Banco não conduziu o monitoramento automatizado adequado de seu produto proeminente, a 'Silvergate Exchange Network' (o 'SEN')”, afirmou a reclamação. "O SEN era um mecanismo chave para os clientes de criptoativos do Banco transferirem fundos entre si e foi feito sob medida para atrair clientes de criptoativos. Mas o Banco não conseguiu monitorar adequada ou automaticamente atividades suspeitas de aproximadamente US$ 1 trilhão em transações bancárias que ocorreram no SEN ."

A equipa de Silvergate recebeu a notícia dos seus examinadores governamentais de que os seus esforços eram inadequados, alegou o processo, mas ainda alegou que não havia factores de risco nos seus relatórios trimestrais ou anuais (formulários 10-Q e 10-K).

Um relatório trimestral de 2021 “reconheceu” que o banco enfrentava um “risco elevado” devido a alguns de seus clientes criptográficos, mas o banco não divulgou que seus executivos foram informados de deficiências específicas vinculadas à conformidade com a Lei de Sigilo Bancário.

Um porta-voz do Silvergate disse à CoinDesk que os acordos fazem parte dos esforços contínuos do banco para encerrar.

"No início de março de 2023, o Silvergate tomou uma decisão responsável de liquidar voluntariamente e sem assistência governamental. Em novembro de 2023, todos os depósitos foram reembolsados aos clientes bancários e o Silvergate cessou as operações bancárias logo depois. Os acordos anunciados hoje, o que facilitará a entrega do estatuto do banco Silvergate, fazem parte da contínua liquidação ordenada do Banco e concluem com sucesso as investigações do Federal Reserve, DFPI e SEC", disse o porta-voz em um comunicado enviado por e-mail.

Silvergate experimentou uma rápida ascensão de um pequeno banco comunitário para se tornar o setor de ativos digitais  principal parceiro financeiro , mas a sua descida foi ainda mais rápida. O final estava vinculado a um  arquivamento de títulos de março de 2023 – divulgando que a empresa, que apostou seu futuro na indústria de criptografia, acelerou as vendas de títulos para levantar dinheiro para pagar adiantamentos do Federal Home Loan Bank de São Francisco. Mas os sinais de alerta já existiam antes disso, já que a instituição perdeu mais de US$ 8 bilhões em depósitos de seus clientes criptográficos nos últimos meses de 2022.

Liquidação voluntária

Silvergate, que era o banco preferido das principais empresas de criptografia,  fechou voluntariamente - sob a pressão dos ventos contrários épicos do setor e foi o primeiro de três credores vinculados à tecnologia a serem fechados durante o chamado inverno criptográfico daquele período. Os outros dois —Banco do Vale do Silício  e  O Signature Bank - foi apreendido e liquidado pelas autoridades dos EUA, enquanto o Silvergate decidiu encerrar-se sem intervenção governamental ou necessidade de ajuda federal para reembolsar os depositantes.

A perda de Silvergate e das outras duas instituições desencadeou meses de  caos bancário nos EUA – que também deixou as empresas de ativos digitais lutando por relacionamentos financeiros difíceis de encontrar, à medida que a criptografia caía ainda mais em desuso.

Silvergate experimentou uma rápida ascensão de um pequeno banco comunitário para se tornar o setor de ativos digitais principal parceiro financeiro , mas a sua descida foi ainda mais rápida. O final estava vinculado a um arquivamento de títulos de março de 2023 – divulgando que a empresa, que apostou seu futuro na indústria de criptografia, acelerou as vendas de títulos para levantar dinheiro para pagar adiantamentos do Federal Home Loan Bank de São Francisco. Mas os sinais de alerta já existiam antes disso, já que a instituição perdeu mais de US$ 8 bilhões em depósitos de seus clientes criptográficos nos últimos meses de 2022.

O inspetor geral do Federal Reserve  concluiu em um relatório de outubro de 2023 – que a gestão do Silvergate foi “ineficaz” e seus responsáveis pelo regulador federal não conseguiram se ajustar ao que estava acontecendo com o negócio.